近日國(guó)網(wǎng)公司下發(fā)了《關(guān)于進(jìn)一步嚴(yán)格控制電網(wǎng)投資的通知》（電網(wǎng)辦【2019】826號(hào)文）。文中提出了“三嚴(yán)禁、二不得、二不再”的投資建設(shè)思路。

個(gè)人認(rèn)為，這不僅僅是一個(gè)文件，而是國(guó)網(wǎng)公司整體發(fā)展戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的一個(gè)標(biāo)志。作為上大的電網(wǎng)企業(yè)，國(guó)網(wǎng)公司每年因投資建設(shè)所需的采購(gòu)數(shù)額巨大，對(duì)電力相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈影響巨大，這個(gè)文件也將引起整個(gè)行業(yè)的巨大變化。

國(guó)網(wǎng)面臨新的主要矛盾

黨的十九大提出，我國(guó)經(jīng)濟(jì)已由高速增長(zhǎng)階段轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，正處在轉(zhuǎn)變發(fā)展方式、優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)換增長(zhǎng)動(dòng)力的攻關(guān)期。

國(guó)網(wǎng)公司面臨的主要矛盾，也發(fā)生了轉(zhuǎn)移：

一、高速增長(zhǎng)階段的主要矛盾及發(fā)展思路：人民日益增長(zhǎng)的生產(chǎn)生活用電需求，與電網(wǎng)供電能力不足的矛盾。緩解這一矛盾的主要措施，就是通過(guò)“大投入、高基建、重資產(chǎn)”的建設(shè)模式，不斷優(yōu)化各電壓等級(jí)的電網(wǎng)結(jié)構(gòu)，緩解電力電量不平衡的矛盾。

二、高質(zhì)量發(fā)展階段的主要矛盾及發(fā)展思路：經(jīng)過(guò)十多年的電網(wǎng)高速建設(shè)，隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)階段的轉(zhuǎn)換，電網(wǎng)企業(yè)原有面臨的主要矛盾已經(jīng)基本得到解決。新階段的主要矛盾轉(zhuǎn)換為：電網(wǎng)企業(yè)的建設(shè)運(yùn)營(yíng)成本與社會(huì)降低電價(jià)預(yù)期之間的矛盾。

新的主要矛盾與原有的發(fā)展模式之間是不匹配的，這構(gòu)成了國(guó)網(wǎng)826號(hào)文的基調(diào)。

國(guó)網(wǎng)轉(zhuǎn)型的四個(gè)外部挑戰(zhàn)

一、降電價(jià)的壓力

國(guó)網(wǎng)公司一方面作為國(guó)有企業(yè)，要滿足國(guó)資委對(duì)國(guó)有企業(yè)的經(jīng)營(yíng)考核要求；另一方面，又要面對(duì)政策性降價(jià)和監(jiān)管性降價(jià)的雙重降價(jià)壓力。

而且隨著經(jīng)濟(jì)下行壓力的增加，以及中美貿(mào)易摩擦不確定性的增加，這種宏觀的降價(jià)壓力將會(huì)越來(lái)越大，甚至將會(huì)以各種微觀的形態(tài)展現(xiàn)出來(lái)。

國(guó)網(wǎng)公司總部層面在各種方面都潛移默化的承受著巨大壓力。826號(hào)文是這股壓力的一種對(duì)下傳遞。

二、終端客戶與電量流失的挑戰(zhàn)

電網(wǎng)企業(yè)面臨三方面的終端客戶和終端電量流失

1、售電企業(yè)從電網(wǎng)企業(yè)挖走大批高價(jià)值客戶；

2、新能源企業(yè)通過(guò)“自發(fā)自用”的方式，使得電網(wǎng)企業(yè)電量流

3、增量配網(wǎng)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)。

雖然輪輸配電成本基本平移了電網(wǎng)的購(gòu)銷價(jià)差，而且電力市場(chǎng)的結(jié)算功能還留在電網(wǎng)公司，看上去終端客戶和電量的流失對(duì)電網(wǎng)公司不是緊急的挑戰(zhàn)，但是就中長(zhǎng)期戰(zhàn)略來(lái)看，這種優(yōu)質(zhì)客戶和電量的流失，對(duì)電網(wǎng)公司來(lái)說(shuō)的影響是非常重大的。

三、能源技術(shù)發(fā)展的挑戰(zhàn)

1、國(guó)網(wǎng)公司提出的兩個(gè)50%能源發(fā)展目標(biāo)（到2050年，一次能源構(gòu)成中清潔能源占50%，終端能源消費(fèi)中電能占50%），電網(wǎng)消納和調(diào)節(jié)能力是需要應(yīng)對(duì)未來(lái)大規(guī)模間歇性電源并網(wǎng)的要求。

2、大量的分布式能源技術(shù)，使得電網(wǎng)企業(yè)面臨“去中心化”的壓力。比如分布式光伏+分布式儲(chǔ)能+微電網(wǎng)+可調(diào)度的靈活性負(fù)荷，客觀上不需要電網(wǎng)企業(yè)再提供如此高的供電可靠性。

這也是國(guó)網(wǎng)826號(hào)文嚴(yán)格禁止過(guò)度追求高可靠性的“錦上添花”項(xiàng)目的原因。對(duì)配網(wǎng)的高可靠性投資來(lái)說(shuō)，是“一分錢(qián)一分貨，兩毛錢(qián)兩分貨，三塊錢(qián)三分貨”，可靠性每增加一個(gè)9，對(duì)電網(wǎng)企業(yè)可能是指數(shù)型的成本增加，而這種增加一方面沒(méi)有市場(chǎng)化的價(jià)格作為回收機(jī)制，另一方面在中低壓配網(wǎng)和用電側(cè)，技術(shù)上已經(jīng)存在更為經(jīng)濟(jì)的可能方案。

四、新業(yè)態(tài)的競(jìng)爭(zhēng)挑戰(zhàn)

電力市場(chǎng)化交易服務(wù)、大量分布式電力資源的并網(wǎng)、提高現(xiàn)有資產(chǎn)的靈活性水平以保證資產(chǎn)利用率提升、應(yīng)對(duì)間歇性能源作為基荷電源的挑戰(zhàn)等新需求，本質(zhì)上都促使電網(wǎng)企業(yè)向新的數(shù)字化戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。

這種數(shù)字化并非電網(wǎng)企業(yè)原有的信息化、智能化，而是在新的競(jìng)爭(zhēng)階段的新業(yè)務(wù)戰(zhàn)略、新商業(yè)模式的轉(zhuǎn)型。

重要的是，無(wú)論是能源互聯(lián)網(wǎng)還是泛在電力物聯(lián)網(wǎng)，電網(wǎng)企業(yè)面臨的是“完全開(kāi)放市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)”。無(wú)論是華為、新奧，還是阿里、百度、還有移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商，大家都是奔著“能源互聯(lián)網(wǎng)新業(yè)態(tài)”去的。而電網(wǎng)企業(yè)傳統(tǒng)的“高投資、重資產(chǎn)、快增長(zhǎng)、嚴(yán)管控”的發(fā)展模式，根本無(wú)法適應(yīng)“未來(lái)數(shù)字化新業(yè)態(tài)下的網(wǎng)狀靈活性組織生態(tài)”的需求。

所以我認(rèn)為826號(hào)文的意義，不僅僅是嚴(yán)格控制投資這么簡(jiǎn)單，而是國(guó)網(wǎng)總部層面對(duì)下級(jí)企業(yè)和整個(gè)產(chǎn)業(yè)，釋放的一個(gè)重要信號(hào)：原來(lái)的模式已經(jīng)不適用了，國(guó)網(wǎng)要戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。

國(guó)網(wǎng)面臨的兩個(gè)任務(wù)

對(duì)于國(guó)網(wǎng)來(lái)說(shuō)，在新的歷史階段、新的主要矛盾、新的競(jìng)爭(zhēng)業(yè)態(tài)下，必須完成兩個(gè)轉(zhuǎn)型任務(wù)：

一、節(jié)流，轉(zhuǎn)變電網(wǎng)發(fā)展模式。“三嚴(yán)禁、二不得、二不再”，本質(zhì)上都是對(duì)原有的電網(wǎng)投資建設(shè)模式的轉(zhuǎn)換，而且我認(rèn)為這不是一個(gè)暫時(shí)的權(quán)宜之計(jì)，而代表了國(guó)網(wǎng)總部未來(lái)的戰(zhàn)略思考。這個(gè)思考其實(shí)就是本輪電改的一個(gè)目標(biāo)“電網(wǎng)企業(yè)回歸企業(yè)屬性”。企業(yè)就是要追求經(jīng)濟(jì)利益的，而不是不自覺(jué)的把自己放到政府的角色。電網(wǎng)企業(yè)沒(méi)必要為了過(guò)度的追求可靠性，而花更多的錢(qián)，電網(wǎng)可靠性只需要滿足能源局的監(jiān)管要求即可。

如何通過(guò)泛在物聯(lián)技術(shù)手段，提升電網(wǎng)規(guī)劃的合理性，提高電網(wǎng)現(xiàn)有資產(chǎn)的利用率，進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)成本管理的優(yōu)化，這些都是“節(jié)流”的內(nèi)容。

二、開(kāi)源，轉(zhuǎn)型數(shù)字化生態(tài)。我認(rèn)為國(guó)網(wǎng)公司更重要的戰(zhàn)略思考是“開(kāi)源”，如何在輸配電價(jià)下降、客戶流失的背景下，實(shí)現(xiàn)新業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)。

而且這種增長(zhǎng)背后的邏輯不再依賴原有的“高投資、重資產(chǎn)”的“發(fā)展曲線”，而是一種“第二曲線”的增長(zhǎng)。這才是國(guó)網(wǎng)公司轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略的核心，壓縮投資的另一重意義，就是要“把錢(qián)花在刀刃上”，如何通過(guò)各種投資模式培育新的產(chǎn)業(yè)動(dòng)能，我認(rèn)為才是另一個(gè)戰(zhàn)略級(jí)任務(wù)。

下圖摘自埃森哲公司的報(bào)告《與未來(lái)對(duì)標(biāo)——能源互聯(lián)網(wǎng)價(jià)值重述及海外應(yīng)用解析》。

電力產(chǎn)業(yè)鏈的挑戰(zhàn)與機(jī)會(huì)

國(guó)網(wǎng)的826號(hào)文，我認(rèn)為對(duì)行業(yè)的影響將是長(zhǎng)久而深遠(yuǎn)的。

一、826號(hào)文是戰(zhàn)略性的影響。個(gè)人認(rèn)為該文件不是暫時(shí)性的，文件所表達(dá)的原則是國(guó)網(wǎng)在未來(lái)相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)，對(duì)電網(wǎng)投資和企業(yè)發(fā)展的一種思路。這是由國(guó)網(wǎng)公司外部宏觀環(huán)境所決定的。

二、對(duì)傳統(tǒng)電力產(chǎn)業(yè)來(lái)說(shuō)，826號(hào)文的影響是巨大的。長(zhǎng)期以來(lái)傳統(tǒng)電力制造業(yè)伴隨著國(guó)網(wǎng)公司的“高投資、重資產(chǎn)、快增長(zhǎng)”而發(fā)展起來(lái)。尤其是文件中提到的“虧損單位要以扭虧為要任務(wù)，僅安排維持安全運(yùn)行和供電服務(wù)急需的簡(jiǎn)單再生產(chǎn)投入，原則上不再新開(kāi)工項(xiàng)目”，將會(huì)較大程度影響明后年的電網(wǎng)物資采購(gòu)和基建項(xiàng)目。

就中長(zhǎng)期來(lái)說(shuō)，電網(wǎng)的快增長(zhǎng)階段幾乎結(jié)束了，電力制造業(yè)所配置的產(chǎn)能可能出現(xiàn)過(guò)剩，原有的以電網(wǎng)集采為目標(biāo)的產(chǎn)品生產(chǎn)、設(shè)計(jì)、銷售模式也將遇到巨大的挑戰(zhàn)。同樣的，圍繞電網(wǎng)基建而生存的大量工程服務(wù)企業(yè)也面臨挑戰(zhàn)。

三、傳統(tǒng)電力產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型的機(jī)會(huì)與挑戰(zhàn)。當(dāng)電網(wǎng)企業(yè)開(kāi)始向泛在物聯(lián)、大數(shù)據(jù)、微電網(wǎng)、分布式電源轉(zhuǎn)型的時(shí)候，圍繞電網(wǎng)的“中心化、資產(chǎn)化”構(gòu)建的傳統(tǒng)電力產(chǎn)業(yè)鏈，要么適應(yīng)這個(gè)轉(zhuǎn)型，要么就面臨產(chǎn)能出清的被淘汰局面。

所以個(gè)人認(rèn)為，原有的競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)非常激烈的電力產(chǎn)業(yè)鏈，也將面臨轉(zhuǎn)型升級(jí)的機(jī)會(huì)與挑戰(zhàn)。這個(gè)趨勢(shì)主要是兩個(gè)方面：

1、工程和制造專業(yè)，向服務(wù)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。即適應(yīng)電網(wǎng)企業(yè)向“綜合能源服務(wù)”的轉(zhuǎn)型趨勢(shì)，原來(lái)賣產(chǎn)品、做項(xiàng)目的企業(yè)，未來(lái)可能轉(zhuǎn)型成為賣服務(wù)，“EaaS，能源即服務(wù)”（Energy as a Service）將成為某種趨勢(shì)，比如施耐德公司的轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略，就是把自己定位成EaaS企業(yè)。

2、傳統(tǒng)服務(wù)業(yè)，向數(shù)字化服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。電力產(chǎn)業(yè)鏈過(guò)去也存在大量服務(wù)企業(yè)，比如規(guī)劃設(shè)計(jì)服務(wù)、工程服務(wù)、運(yùn)行維護(hù)服務(wù)等。這類傳統(tǒng)服務(wù)企業(yè)將面臨泛在物聯(lián)時(shí)代的數(shù)字化轉(zhuǎn)型挑戰(zhàn)。隨著電力市場(chǎng)化和服務(wù)專業(yè)化的浪潮，一批新的線上+線下的新的數(shù)字化服務(wù)企業(yè)將會(huì)出現(xiàn)，比如負(fù)荷集成商、微網(wǎng)能源運(yùn)行商、智能運(yùn)維商、數(shù)字節(jié)能服務(wù)商、需求響應(yīng)服務(wù)商等，傳統(tǒng)的工程服務(wù)企業(yè)需要適應(yīng)數(shù)字化浪潮的沖擊。